沪伦通第二单！中国太保发行GDR并在伦交所上市获银保监会原则批准

记者|苗艺伟5月7日晚间，中国太保(601601.SH)公告，近日已收到中国银保监会监管意见函，银保监会原则同意公司发行全球存托凭证（GDR）并在伦敦证券交易所上市。但公告也强调，本次发行上市尚需取得相关境内外证券监管机构和...

记者| 苗艺伟

5月7日晚间，中国太保(601601.SH) 公告，近日已收到中国银保监会监管意见函，银保监会原则同意公司发行全球存托凭证（GDR）并在伦敦证券交易所上市。

但公告也强调，本次发行上市尚需取得相关境内外证券监管机构和证券交易所的最终批准，该事项尚存在不确定性。

2019年9月，太保宣布了发行GDR并申请在伦交所上市的计划。据规划，太保拟发行的GDR所代表的新增基础证券A股股票不超过6.2867亿股，不超过此次发行前公司A股股份的10%。去年11月召开的临时股东大会已通过了关于太保发行GDR并在伦交所上市的相关议案。

3月24日，举行的太保2019年业绩发布会上，中国太保管理层表示，太保发行全球存托凭证（GDR）工作在有序推进, 一是发行GDR的初衷不变，目的是为了完善公司治理水平；二是中内外监管审批工作在推进中，目前保持着密切沟通，投资者推荐工作也在展开，针对的是长线机构投资者；三是市场因素和疫情的确对发行窗口有所影响，随着疫情修复，公司会择机完成GDR发行。

“沪伦通”，就是“沪”（即上交所）和“伦”（即伦交所）建立起来的一种互联互通的机制。两个地方的上市公司只要符合条件，按照对方市场的法律法规，发型存托凭证（DR）并在对方市场交易。沪伦通下的GDR是由存托人签发、以沪市A股为基础在英国发行、代表中国境内基础证券权益的证券,境内上市公司发行新增基础证券，跨境转换机构将基础股票交付存托人，存托人签发相应数量的GDR。GDR发行上市后，境外投资者可以在二级市场自由买卖。

2019年6月，华泰证券成为中国首家成功发行GDR并在伦交所上市的公司，此次，如果中国太保此次发行顺利，将有望成为首家发行GDR登陆伦交所的A股上市险企。

根据此前中国太保的公告，发行价格方面，将按照 GDR 与 A 股股票转换率计算后的金额不低于公司最近一期经审计的每股净资产。另外本次发行价格将在充分考虑公司现有股东利益、投资者接受能力以及发行风险等情况下，根据国际惯例和《关于上海证券交易所与伦敦证券交易所互联互通存托凭证业务的监管规定(试行)》等相关监管要求，通过订单需求和簿记建档，根据发行时境内外资本市场情况确定。

发行时间方面，将由股东大会授权董事会或董事会授权人士根据境内外资本市场状况和境内外监管部门审批进展情况决定；发行规模方面，本次发行的 GDR 所代表的新增基础证券A股股票不超过 6.2867亿股(包括因任何超额配股权获行使而发行的证券(如有)，不超过本次发行前公司 A 股股份的 10%。